​【唐史主任司马迁】 节后的第一个交易日，成交量还是维持在九千亿以上，呈现普跌，两市4500+下跌。高位股跌停数量较多，市场风偏略有下降。盘中资源和科技向至少进行了两次拉锯，中间还穿插消费等板块的轮动。一天折腾下来，能稳住上涨成果的，只剩下公用事业和自动驾驶，两端各自留个活口。 从PPI+CPI的逻辑来看，如果PPI反馈的资源进入调整，那么就要看CPI部分是否能延续，反馈为公用事业和消费。结合本月的数据，便是后续的3月用电量数据和3月CPI数据。逻辑证实还是证伪，看这两个数据就好了。电力以及电力装备，咱们这里扎堆旧的都很熟，我不多聊了，聊多了韭菜自挂东南枝。这就类似面板这种，大家都很熟了，我不说话最好。核心还是看有多少红利资金会往这个方向调仓，业绩都是比较清晰的。 自动驾驶这部分，我昨天中午也单独聊了一下了。晚间市场也有开始讨论丰田+华为+Momenta的模式。其实智能驾驶出海，必然是先在合资车开始。日德车企在中国市场节节败退，为了保证基本的份额，提升智能化能力到中国市场基准水平，是基本的求生通道。所以合资车会先用，用好了，继续拓展到其他车型。至于特斯拉这块，其实已经很清晰了，FSD后续继续更新，只会拉动里程数更大斜率攀升。累积到100亿英里时，量变会引起质变。如果8.8发布有信心拔掉方向盘，那么全球只剩下中美两家竞争了，意味着L4以下竞争告一段落，L4以上的锦标竞争开始。 卡住了中国的高端半导体，其实就卡住了全自动驾驶的算力底座，然后在这个背景下，展开L4及以上级别竞争，这是迟早会发生的事情。因为在输掉电动化产业链，输掉L2+级别之后，这也是海外竞争者唯一翻盘的可能所在。 至于市场会怎么理解，还是尊重市场吧。 美光Q2提价幅度，和之前韩系的提价幅度相当，价格传导链条目前还是流畅的。市场关心的是，提价之后是否会提升稼动率。从既往来看，这种提价都是双击走法，提价提稼动率再提价再提稼动率市场开始囤货价格跳涨。如果相信AI会带来整个半导体链条需求放大，那么以上传导模式，就大概率会兑现。美股是真信，A股上影线。 进入业绩期了，先发的，业绩好的比例大。后发的，雷的概率大。所以时间越向后，雷就越多。能匡算出业绩好的，躲里头安全些。如果不能匡算出来，在已经出业绩且后续展望良好的票里避险也不错。浪票还是要小心，今年一季度雷少不了。 先码这么多，错别字不改了。 ......查看更多请登陆帐号》》 众筹帐号未登陆